Analisis Pembentukan Portofolio Optimal Dengan Menggunakan Single Index Model (Studi Kasus : Indeks BUMN20 Yang Terdaftar di BEI Periode 2018-2022).

Adelia, Bunga and Indrayono, Yohanes and Azhar, Zul (2023) Analisis Pembentukan Portofolio Optimal Dengan Menggunakan Single Index Model (Studi Kasus : Indeks BUMN20 Yang Terdaftar di BEI Periode 2018-2022). Skripsi thesis, Universitas Pakuan.

Text 2023 Bunga Adelia 021119044.pdf Download (2MB)

Abstract

BUNGA ADELIA 021119044. Analisis Pembentukan Portofolio Optimal Dengan Menggunakan Single Index Model (Studi Kasus : Indeks BUMN20 Yang Terdaftar di BEI Periode 2018-2022). Pembimbing : YOHANES INDRAYONO dan ZUL AZHAR, 2023. Dalam berinvestasi pada pasar modal terdapat beberapa pilihan indeks saham. Salah satunya indeks BUMN20. Indeks BUMN20 yaitu indeks yang mengukur kinerja harga dari 20 saham perusahaan tercatat yang merupakan Badan Usaha Milik Negara (BUMN), Badan Usaha Milik Daerah (BUMD). Bagi investor yang ingin berinvestasi harus memperhatikan dua faktor yang penting yaitu return dan risk. Return dan risk memiliki hubungan positif. Sehingga harus melakukan strategi yang efektif dalam keputusan berinvestasi. Sehingga strategi yang digunakan yaitu diversifikasi atau membuat portofolio. Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis saham-saham yang masuk dalam portofolio optimal pada Indeks BUMN20 periode 2018-2022 dengan menggunakan single index model, serta melakukan uji beda return dan risk yang masuk ke dalam kandidat portofolio dengan non kandidat portofolio optimal. Jenis penelitian yang digunakan verifikatif eksplanatory survey. Sumber data yang digunakan yaitu data sekunder dan jenis data penelitian yaitu data kuantitatif. Data tersebut yaitu data closing price harga saham perbulan. Penarikan sampel yang digunakan purposive sampling dengan hasil 16 sampel perusahaan. Metode analisis yang digunakan yaitu metode single index model dan uji beda dengan Independent Simple T-test dan Mann Whitney. Hasil analisis terdapat dua saham yang masuk dalam portofolio optimal yaitu saham ANTM (60,26%) dan TINS (39,74%). Return portofolio yang akan didapatkan 2,58% perbulan dan risk portofolio yang harus ditangggung maksimal 11,68%. Return portofolio lebih besar dibandingkan dengan return individal dan return pasar. Risk portofolio lebih kecil dari risk individual. Dengan hasil tersebut membuktikan bahwa dengan diversifikasi dapat meminimalkan risk. Hasil uji beda dari penelitian ini yaitu uji beda return dapat disimpulkan bahwa terdapat perbedaan return yang masuk dalam kandidat dengan non kandidat portofolio. Sedangkan risk tidak terdapat perbedaan yang masuk dalam kandidat dengan non kandidat portofolio. Kata kunci : Indeks BUMN20, Single Index Model, Portofolio Optimal

Item Type:	Thesis (Skripsi)
Subjects:	Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Manajemen > Manajemen keuangan Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Manajemen
Divisions:	Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Manajemen
Depositing User:	PERPUSTAKAAN FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS UNPAK
Date Deposited:	20 Oct 2023 02:00
Last Modified:	20 Oct 2023 02:00
URI:	http://eprints.unpak.ac.id/id/eprint/7046

Actions (login required)

View Item